同远期合同相比，期货合约的特点是（）。

同远期合同相比，期货合约的特点是（）。

A 、在交易所交易的标准化合约

B 、只能用实物交割来进行清算

C 、合约缺乏流动性

D 、违约风险降低

参考答案:

【正确答案：A,D】

期货合约是在交易所交易的标准化合约。交割方式有实物交割和现金交割。期货合约以保证金制度为基础，实行当日无负债结算制度，每日进行结算，信用风险较小，流动性强。

期货合约与远期合约相比有何特点?

不同的是期货合约本身是一种商品，可以不交割，只需要做对冲就可以了，而远期合约虽然也可以作为商品来进行交易，但是它不能对冲，必须交割。

扩展资料

期货合约是买方同意在一段指定时间之后按特定价格接收某种资产，卖方同意在一段指定时间之后按特定价格交付某种资产的协议。双方同意将来交易时使用的价格称为期货价格。双方将来必须进行交易的指定R期称为结算日或交割日。

双方同意交换的资产称为“标的”。如果投资者通过买入期货合约（即同意在将来日期买入）在市场上取得一个头寸，称多头头寸或在期货上做多。相反如果投资者取得的头寸是卖出期货合约（即承担将来卖出的合约责任），称空头头寸或在期货上做空

参考资料

期货合约_百度百科

期货合约相对于远期合约有哪些特点

首先我们要明白一个问题，任何期货合约最后都需要交割的。

任何一个期货合约从上市到交割月，在不同的时间段，其主要矛盾是不同的。也可以说是驱动逻辑是不一样的。所以近月和远月不能同等对待。

以大商所铁矿石期货为例，目前近月09合约走势明显强于远月01合约。09合约更贴近于现货，走的是基差修复，跟随现货的走势。而远月更多的是预期，市场预期下半年铁矿石供应偏紧的局面将得到缓解。

而且我们不能简单的关注一时的近远月强弱关系。我更喜欢用价差，来关注近远月价格强弱变化。上面已经说过，不同月份其核心的驱动逻辑是不同的。这对我们的交易来说非常有帮助，不管你是做单边，还是套利。弄明白其不同时间段的市场核心逻辑，这些都将影响你的交易决策。

回到题目上来，远月合约涨势明显强于近月。比如正向市场结构下，现货价格低于近月期货合约价格，近月期货合约价格低于远月期货合约价格。近月到远月有一个交割的时间差，持仓成本和不确定的升水导致远月价格高。

这种正向市场结构说明了一个问题，就是现货商品供应充足，库存水平高。但是商品供需也是动态变化的。近月和远月的驱动逻辑是不同的，近月的核心驱动逻辑是库存水平，远月的核心驱动逻辑是库存变化趋势。

如果远月涨势明显强于近月，其内在的驱动逻辑是当商品库存开始降低，市场会预期远月的供需关系会变化。近月基本就定型了，库存降低也是供大于求。所以远月涨势会强于近